Sowie es um Investitionen hinein Investmentfonds geht, fokussieren umherwandern die Anleger vielmals auf die Performance des Sondervermögen ansonsten seine Erfolgsbilanz. Dies ist sicherlich wichtig, doch sollte sogar die Gesamtkostenquote (TER) berücksichtigt werden.
Die TER ist ein Mittelalterß für Aufgebraucht Zu buche schlagen, die mit dem Produktionsstätte eines Reserve einig sind, und sie wirkt umherwandern offenherzig auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Hinein diesem Blogbeitrag werden wir erörtern, aus welchem grund die Gesamtkostenquote wichtig ist ebenso in bezug auf sie Ihre Anlageentscheidungen beeinflussen kann.
Die Total Expense Ratio - wer hat sie erfunden?
Die Gesamtkostenquote wurde Erstmalig 1968 von Jack Bogle, dem Begründer von Vanguard, eingeführt. Damals arbeitete er an seiner Dissertation an der Princeton University des weiteren suchte nach einer Möglichkeit, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Schließlich kam er auf die Anschauung, ebendiese Kosten wie Prozentsatz des Fondsvermögens rein einer Kennzahl auszudrücken. Des weiteren so wurde die Gesamtkostenquote geboren.
Seitdem ihrer Einführung hat zigeunern die Gesamtkostenquote zu einem wichtigen Instrument für Anleger entwickelt. Sie ermöglicht es ihnen, die Kosten verschiedener Fonds zu vergleichen zumal eine fundierte Entscheidung indem nach zusammenfinden, wo sie ihr Währungs anlegen müssen. Außerdem können sie damit ihre bestehenden Anlagen überwachen außerdem zu gesicht bekommen, hinsichtlich viel sie im Laufe der Zeit an Gebühren zahlen.
Faktisch ist die Gesamtkostenquote nicht unumstritten. Ein paar argumentieren, dass sie nicht Leer Zu buche schlagen berücksichtigt, die mit dem Produktionsstätte eines Reserve angegliedert sind, wie z.B. die Marketingkosten. Andere argumentieren, dass sie nicht die tatsächlichen Kosten widerspiegelt, da sie auf historischen Angaben außerdem nicht auf aktuellen Ausgaben basiert. Trotz ihrer Unzulänglichkeiten bleibt die Gesamtkostenquote jedoch ein wichtiges Instrument je Anleger ansonsten wird vermutlich sogar künftig Beständig.
Was ist die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)?
Die Gesamtkostenquote (TER) stellt die jährlichen Betriebskosten eines Sondervermögen als Prozentsatz des durchschnittlichen Nettovermögens des Reserve dar. Sie umfasst Ausgaben entsprechend Managementgebühren, Verwaltungskosten und andere Betriebskosten. Die TER enthält keine einmaligen Transaktionskosten wie Provisionen, die beim Kauf oder Verkauf von Anteilen des Sondervermögen gezahlt werden.
Wieso ist die TER wichtig?
Die TER ist wichtig, denn sie umherwandern frei auf die Rendite auswirkt, die ein Anleger für jedes seine Anlage erwarten kann. Sowie Nicht mehr da anderen Faktoren gleich sind, fluorührt eine niedrigere TER nach höheren Renditen pro den Anleger. Nehmen wir zum Musterbeispiel an, dass alle beide Reserve über einen Zeitraum von 10 Jahren eine identische Performance aufweisen.
Reserve A hat jedoch eine TER von 1,5%, obgleich Reserve B eine TER von 2% hat. Das bedeutet, dass ein Anleger hinein Sondervermögen A über diesen 10-Jahres-Zeitraum 1.000 $ eine größere anzahl an Rendite erhalten hätte denn ein Anleger hinein Fonds B
In bezug auf Sie denn Anleger die Total Expense Ratio verwenden
Wenn Sie eine Einlage in einen Investmentfonds rein Erwägung ziehen, sollten Sie sowohl auf die historische Performance des Fonds denn auch auf die Gesamtkostenquote achten. Sowie Aus anderen Faktoren gleich sind, sollten Sie umherwandern immer je den Sondervermögen mit den niedrigeren Kosten stimmen.
Sie sollten jedoch An etwas denken, dass die Wertentwicklung hinein der Vergangenheit keine Garantie pro zukünftige Ergebnisse ist des weiteren dass es neben den Kosten noch andere Faktoren darbieten kann, die Sie bei Ihrer Anlageentscheidung beachten sollten.
Vorteile der Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)
Die TER ist eine wichtige Kennzahl, da sie es Anlegern ermöglicht, die relativen Zu buche schlagen verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Sobald Leer anderen Faktoren gleich sind, ist ein Reserve mit niedrigeren Zu buche schlagen attraktiver wie ein Sondervermögen mit höheren Zu buche schlagen
Die TER ist wenn schon hilfreich bei der Schätzung der Performance eines Investmentfonds. Sobald ein Sondervermögen hohe jährliche Zu buche schlagen hat, aber beständig schlechter abschneidet denn seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe, dann leistet er keine gute Arbeit bei der Erzielung von Renditen pro die AktionäResponse.
Sowie andererseits ein kostengünstiger Reserve seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe übertrifft, dann bietet er einen guten Preis je die AktionäResponse
Nachteile der Total Expense Ratio (TER)
Die TER ist zwar wohl, aber nicht ohne Einschränkungen. Ein Schwierigkeit ist, dass einige große Betrieb mit den Fondsgesellschaften niedrigere Verwaltungsgebühren aushandeln können als Kleinanleger. Das bedeutet, dass zwei Sondervermögen zwar identische Yale-Quoten aufweisen, der eine aber in Wirklichkeit billiger sein kann als der andere
Abgasuntersuchungßerdem sind bestimmte Kosten hinsichtlich 12b-1-Gebühren (Verkaufsgebühren) des weiteren Schalten auf Kapitalgewinne nicht rein den Berechnungen enthalten. Welche Zu buche schlagen können sich in dem Laufe der Zeit summieren außerdem Ihre Anlagerendite schmälern. Außerdem schließlich sagt die TER keinerlei indem aus, in der art von fruchtbar ein Investmentfondsmanager wirklich arbeitet. Ein Reserve mit hohen Kosten kann sehr gute Renditen erwirtschaften, gleichwohl ein Fonds mit niedrigen Kosten Geld für die Aktionäre verliert
Die Gesamtkostenquote sollte nicht Ihr einziges Kriterium bei der Auswahl eines Investmentfonds sein. Sie ist lediglich ein Faktor, den Sie bei der hier informieren Entscheidung, welcher Sondervermögen der richtige pro Sie ist, berücksichtigen sollten
Schlussfolgerung zur Total Expense Ratio
Die Gesamtkostenquote (TER) ist eine wichtige Kennzahl, die Aus Anleger bei ihren Anlageentscheidungen achten sollten. Die TER steht für alle Zu buche schlagen, die mit dem Fabrikationsstätte eines Fonds angeschlossen sind, und sie wirkt umherwandern offenherzig auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Achten Sie bei der Schätzung von Investmentfonds sowohl auf die historische Performance als sogar auf die Gesamtkostenquote, um fundierte Anlageentscheidungen antreffen zu können.